Analyse de l'EUR/USD sur 5 minutes

La paire de devises EUR/USD a de nouveau bondi lundi—en direction de la lune. Cette fois, l'euro a gagné un "modeste" 150 pips en une seule journée, même si aucun rapport macroéconomique n'a été publié ni dans la zone euro ni aux États-Unis, et qu'aucune nouvelle d'importance mondiale n'a été annoncée. Même Donald Trump s'est abstenu d'introduire de nouveaux tarifs, sanctions, menaces ou ultimatums durant le week-end et ce lundi. Ainsi, prévoir une nouvelle envolée de l'EUR/USD était impossible. Cependant, nous avons souvent dit que le dollar pourrait s'effondrer n'importe quel jour. Par exemple, la livre sterling a gagné toute la semaine dernière—même en l'absence de nouvelles ou d'événements notables. Voilà la politique actuelle du marché : "Vendez le Dollar."

Il ne sert à rien de chercher des modèles techniques ou des formations sur le graphique horaire car il n'y en a pas. Nous ne sommes pas face à une tendance classique où des corrections ou des retracements occasionnels se produisent. Il est impossible de tracer une ligne de tendance ou un canal basé sur ce mouvement. Le dollar peut s'effondrer à tout moment, comme il l'a fait lundi. Si Trump reprend l'introduction ou l'augmentation des tarifs, le sort du dollar sera scellé.

Un nombre relativement important de signaux de trading se sont formés lundi. Le prix a bien respecté les niveaux techniques. Malheureusement, il y a eu de nombreux retournements, nous ne détaillerons donc pas tous les signaux sur le graphique ci-dessus. Disons que lorsque le prix grimpe de 180 pips un "lundi calme", un tel mouvement peut difficilement être qualifié de technique, logique ou attendu.

Rapport COT

Le dernier rapport COT est daté du 15 avril. Le graphique ci-dessus montre clairement que la position nette des traders non commerciaux était restée haussière pendant longtemps. Les baissiers ont à peine réussi à prendre le dessus mais l'ont rapidement perdu à nouveau. L'avantage des baissiers s'est visiblement atténué depuis que Trump est entré en fonction, et le dollar a fortement décliné. Nous ne pouvons pas dire avec certitude que la baisse de la devise américaine se poursuivra, mais les rapports COT reflètent le sentiment des grands joueurs—qui peut évoluer rapidement dans les circonstances actuelles.

Nous ne voyons toujours pas de facteurs fondamentaux justifiant la force de l'euro, mais un facteur significatif entraîne actuellement la faiblesse du dollar. La paire peut continuer à corriger pendant plusieurs semaines ou mois, mais une tendance baissière de 16 ans ne s'inversera pas si facilement.

Les lignes rouge et bleue se sont à nouveau croisées, signalant une tendance haussière sur le marché. Au cours de la dernière semaine de reporting, le groupe "Non-commercial" a augmenté ses positions longues de 6 800 et réduit ses positions courtes de 2 500, entraînant une augmentation nette de 9 300 contrats.

Analyse EUR/USD sur 1 heure

Sur le graphique horaire, la paire EUR/USD a repris son mouvement à la hausse même sans nouveaux tarifs de la part du président américain. Sur le graphique journalier, on peut désormais dire officiellement que la tendance baissière a pris fin. Cela n'aurait jamais eu lieu si Trump n'avait pas commencé la guerre commerciale. En conséquence, le fondamental a cassé l'image technique — ce qui n'arrive pas souvent, mais peut se produire. Malheureusement, la tendance haussière pourrait également prendre fin brusquement et de manière inattendue si Trump cesse d'imposer des tarifs et opte pour la désescalade. Ainsi, nous ne pouvons pas être 100 % sûrs que la croissance se poursuivra.

Pour le 22 avril, nous identifions les niveaux de trading suivants : 1.0823, 1.0886, 1.0949, 1.1006, 1.1092, 1.1147, 1.1185, 1.1234, 1.1274, 1.1321, 1.1391, 1.1474, 1.1607, 1.1666, ainsi que les lignes Senkou Span B (1.1177) et Kijun-sen (1.1419). Les lignes de l'indicateur Ichimoku peuvent se déplacer au cours de la journée, ce qui doit être pris en compte lors de la détermination des signaux de trading. N'oubliez pas de placer un Stop Loss à la même valeur que le prix initial si celui-ci bouge de 15 pips dans la bonne direction. Cela aide à se protéger contre les pertes possibles si le signal s'avère faux.

Aucun événement ou rapport important n'est prévu mardi ni dans la zone euro ni aux États-Unis. Cependant, la semaine dernière a prouvé que les événements majeurs ne garantissent plus aucun mouvement ou réaction sur le marché. Lundi a montré qu'un mouvement puissant peut se produire même sans nouvelles, donc soyez prêt à tout.

Explications des illustrations :

• Niveaux de Support et de Résistance (lignes rouges épaisses) : Les lignes rouges épaisses indiquent où le mouvement pourrait prendre fin. Notez que ces lignes ne sont pas des sources de signaux de trading.
• Lignes Kijun-sen et Senkou Span B : Lignes de l'indicateur Ichimoku transférées du graphique 4 heures au graphique horaire. Ce sont des lignes fortes.
• Niveaux Extrêmes (lignes rouges fines) : Lignes rouges fines où le prix a précédemment rebondi. Elles servent de sources de signaux de trading.
• Lignes Jaunes : Lignes de tendance, canaux de tendance, ou tout autre schéma technique.
• Indicateur 1 sur les Graphiques COT : Représente la taille de la position nette pour chaque catégorie de traders.