Análise do EUR/USD no 5M

O EUR/USD entrou em uma correção baixista na tendência de alta observada nas últimas três semanas. Durante esse período, mencionamos repetidamente que o dólar tinha evidências sólidas para cair, principalmente relacionadas a dados macroeconômicos fracos dos EUA. No entanto, o mercado frequentemente comprava o par sem qualquer razão ou fundamento, e os poucos dados fortes dos EUA não geraram um crescimento significativo para o dólar. Assim, a primeira conclusão é que a atual alta do euro não é inteiramente lógica.

Ontem, o Banco Central Europeu decidiu manter todas as três principais taxas inalteradas. A presidente do BCE, Christine Lagarde, afirmou que "as decisões para setembro continuam em aberto". Lagarde destacou que a inflação continua elevada e os salários seguem aumentando a um ritmo acelerado. Com base nisso, nem todos os membros do comitê monetário do BCE apoiam um corte de juros na próxima reunião. Lagarde também mencionou que as decisões seriam tomadas reunião por reunião, com base em todas as informações recebidas. De modo geral, Lagarde levantou dúvidas sobre um corte de juros em setembro, o que deveria ter impulsionado a alta do euro. No entanto, o par caiu. Embora a queda não seja significativa e não quebre a tendência de alta, ela destaca a falta de lógica nos movimentos atuais.

A volatilidade foi muito fraca na quinta-feira, e o par formou apenas um sinal de negociação. Durante toda a sessão europeia, o preço tentou ao máximo recuar do nível de 1,0935, e no início da sessão dos EUA, conseguiu fazê-lo. Portanto, os traders poderiam abrir posições curtas. Em uma hora, o preço atingiu a linha Kijun-sen, onde as posições curtas poderiam ser fechadas. Agora, para novas vendas, pode-se utilizar uma consolidação abaixo do nível de 1,0889. Acreditamos que, nas circunstâncias atuais, não é certo se o euro continuará caindo.

Relatório COT:

O relatório COT mais recente é datado de 9 de julho. A posição líquida dos traders não comerciais tem permanecido otimista por um longo tempo. A tentativa dos ursos de ganhar domínio falhou miseravelmente, e a posição líquida dos traders não comerciais (linha vermelha) tem diminuído nos últimos meses, enquanto a dos traders comerciais (linha azul) tem crescido. Atualmente, elas estão aproximadamente iguais, indicando uma nova tentativa dos ursos de tomar a iniciativa.

Não vemos nenhum fator fundamental que sustente a força do euro, enquanto a análise técnica também sugere que o preço está na zona de consolidação – em um triângulo. Agora, o movimento do par dependerá de qual limite o preço ultrapassará.

Atualmente, as linhas vermelha e azul estão se aproximando, indicando um aumento nas posições de venda sobre o euro. Durante a última semana de relatório, o número de posições de compra do grupo não comercial diminuiu em 1.500, enquanto o número de posições curtas diminuiu em 11.600. Como resultado, a posição líquida aumentou em 13.100. Conforme os relatórios COT, o euro ainda tem um potencial significativo para queda.

Análise do EUR/USD no 1H

No gráfico de 1 hora, o EUR/USD continua a formar uma nova tendência de alta. Atualmente, há uma linha de tendência ascendente, acima da qual a tendência de alta permanece intacta. Todos os relatórios econômicos das últimas três semanas tiveram um impacto negativo sobre o dólar, mesmo quando os dados eram favoráveis à moeda americana. Enquanto isso, a tendência global de baixa persiste no gráfico de 24 horas, o que sugere que o par ainda pode recuar para o nível de 1,06.

Em 19 de julho, destacamos os seguintes níveis para negociação: 1,0530, 1,0581, 1,0658-1,0669, 1,0757, 1,0797, 1,0843, 1,0889, 1,0935, 1,1006, 1,1092, além das linhas Senkou Span B (1,0805) e Kijun-sen (1,0906). As linhas do indicador Ichimoku podem se mover durante o dia, portanto, isso deve ser levado em consideração ao identificar sinais de negociação. Não se esqueça de definir um Stop Loss no ponto de equilíbrio se o preço se mover na direção desejada em 15 pips. Isso protegerá contra possíveis perdas se o sinal se mostrar falso.

Na sexta-feira, não há eventos significativos programados na Zona do Euro ou nos Estados Unidos. Portanto, o par pode apresentar baixa volatilidade hoje, e o euro pode continuar a cair lentamente. Ainda acreditamos que uma queda é o cenário mais provável para o par de moedas. No gráfico de 24 horas, o par recuou do nível importante de 1,0940 (50,0% de Fibonacci). O preço também está na borda superior do canal horizontal no mesmo período intradiário.

Descrição do gráfico:

• Os níveis de suporte e resistência são representados por linhas vermelhas grossas, próximas às quais a tendência pode terminar. Eles não fornecem sinais de negociação.
• As linhas Kijun-sen e Senkou Span B são componentes do indicador Ichimoku, traçadas no período de 1 hora a partir do período de 4 horas. Elas fornecem sinais de negociação.
• Os níveis extremos são indicados por linhas vermelhas finas, a partir das quais o preço já se moveu anteriormente. Esses níveis fornecem sinais de negociação.
• As linhas amarelas representam linhas de tendência, canais de tendência e outros padrões técnicos.
• O indicador 1 nos gráficos COT representa o tamanho da posição líquida para cada categoria de traders.