Na quinta-feira, o par EUR/USD se recuperou do nível de retração Fibonacci de 161,8% em 1,0734 e subiu para a zona de resistência de 1,0781-1,0797. Uma recuperação a partir dessa zona favoreceria o dólar americano e um novo declínio em direção a 1,0734. Uma quebra e consolidação acima dessa zona permitiria que o euro continuasse subindo em direção ao próximo nível de Fibonacci de 200,0%, em 1,0857.
A estrutura da onda no gráfico horário mudou. A última onda ascendente completada ultrapassou o pico anterior por apenas alguns pontos, enquanto a última onda descendente quebrou a mínima anterior. Isso sugere uma reversão gradual da tendência para uma direção de baixa. As tarifas de Donald Trump exerceram forte pressão sobre o dólar nas últimas semanas, mas o mercado reagiu de forma relativamente fraca à última rodada de tarifas.
As notícias de quinta-feira foram significativas, mas não da maneira que os traders esperavam. Durante a noite, foi anunciado que Donald Trump havia imposto tarifas de 25% sobre todos os carros importados, o que fez com que os eventos subsequentes do dia se tornassem irrelevantes para os participantes do mercado. O dólar permaneceu sob pressão durante todo o dia, mesmo com dados do PIB dos EUA mais fortes do que o esperado. Os países afetados pelas novas tarifas, especialmente a União Europeia, provavelmente estão preparando uma resposta. Estamos claramente em meio a uma guerra comercial. No entanto, os investidores não estão mais apressados a vender o dólar. Embora o dólar tenha caído ao longo do dia de ontem, a queda não foi particularmente forte.
O mercado está gradualmente se adaptando à nova realidade, o que indica a probabilidade de mais rodadas de tarifas por parte dos EUA. Se o dólar cair a cada nova rodada, ele poderá atingir em breve cerca de 1,20. Ainda assim, o valor do dólar deve ser influenciado por mais fatores além de Trump — e o mercado já está ciente disso. Como mencionado, o relatório do PIB dos EUA superou as expectativas.
No gráfico de 4 horas, o par reverteu a favor do dólar americano após a formação de uma nova divergência de baixa e uma consolidação abaixo do nível Fibonacci de 61,8% em 1,0818. Isso sugere uma queda contínua em direção ao próximo nível de retração de 50,0%, em 1,0696. O euro ainda tem espaço para cair, pois o preço permanece acima do canal de tendência ascendente. Nenhuma divergência emergente é observada atualmente em nenhum indicador.
Relatório de Compromisso dos Traders (COT):
Durante a semana do relatório mais recente, os traders profissionais abriram 305 posições de compra e fecharam 46.030 posições de venda. O sentimento do grupo 'Não comercial' voltou a ser de alta, impulsionado por Donald Trump. O número total de posições de compra mantidas por especuladores agora é de 189.000, enquanto as posições de venda caíram para 129.000.
Por vinte semanas consecutivas, os grandes participantes estavam se desfazendo de posições em euros, mas agora estão reduzindo as posições vendidas e aumentando as compradas por seis semanas consecutivas. Os caminhos divergentes na política monetária entre o BCE e o Fed ainda favorecem o dólar americano, devido ao aumento da diferença entre as taxas de juros. No entanto, a política de Trump tem se mostrado um fator mais forte para os traders, pois pode gerar um efeito dovish no FOMC e até mesmo levar a uma recessão na economia dos EUA.
Calendário econômico para os EUA e a zona do euro:
- Zona do Euro - Taxa de desemprego da Alemanha (08:55 UTC)
- EUA - Índice de preços PCE (12:30 UTC)
- EUA - Renda e gastos pessoais (12:30 UTC)
- EUA - Índice de sentimento do consumidor da Universidade de Michigan (14:00 UTC)
Em 28 de março, o calendário econômico inclui quatro eventos, sendo que nenhum deles é considerado de grande importância. Como resultado, o impacto do fluxo de notícias sobre o sentimento do mercado na sexta-feira pode ser limitado.
Previsão para o EUR/USD e dicas de negociação:
A venda do par foi viável após um fechamento abaixo da zona 1,0781-1,0797, com alvos em 1,0734 e 1,0622. O primeiro alvo foi alcançado. Hoje, posições de venda podem ser consideradas em um salto na zona 1,0781-1,0797, com os mesmos alvos. Posições longas podem ser avaliadas em um fechamento horário acima dessa zona, com objetivo em 1,0857. No entanto, por enquanto, os ursos permanecem no controle.
Os níveis de Fibonacci estão traçados de 1,0529 a 1,0213 no gráfico horário e de 1,1214 a 1,0179 no gráfico de 4 horas.
