empty
18.07.2022 10:47
Биткоин начинает пожинать плоды макроэкономического кризиса: стоит ждать затяжного роста?

Биткоин с каждой неделей все уверенней реализует бычьи импульсы. Впервые в рамках медвежьего тренда криптовалюта начала получать значимые дивиденды от макроэкономического кризиса. Растущая инфляция в США и ЕС в совокупности спровоцировала необходимость вливания наличных в рынки для стабилизации ситуации с EUR/USD. Кризис энергоресурсов постепенно угасает за счет политических решений, что позволяет инвесторам надеяться на снижение темпов повышения ключевой ставки в будущем.

Изображение больше не актуально

Объемы торгов на криптовалютных биржах постепенно возвращаются к стабильным показателям, а к тренду накопления начинают присоединяться крупные инвесторы. При этом ежедневные объемы выводимых из криптобирж монет достигают 2%-3% от общего предложения в обороте. Эксперты Glassnode отмечают постепенное снижение продаж монет BTC. Рынок практически полностью очистился от спекулятивных инвесторов и больших объемов заемных средств. Это видно по текущему восходящему тренду Биткоина, который формируется без резких всплесков волатильности и многомиллионных ликвидаций.

Изображение больше не актуально

Изображение больше не актуально

Параллельно рынок BTC находится в стадии оздоровительной продажи монет. Согласно данным Glassnode, основными категориями инвесторов, которые продают Bitcoin, являются долгосрочные инвесторы, которые купили цифровой актив на высоких значениях, а также остатки спекулятивных инвесторов. Конечной целью этого процесса является постепенный переток монет BTC в руки долгосрочных владельцев, не подверженных импульсивным решениям. Также все эти факторы указывают на постепенное формирование локального дна, которое проходит для рынка относительно безболезненно за счет снижения краткосрочных инвесторов и большого числа сделок с большим кредитным плечом.

Изображение больше не актуально

Помимо этого, мы видим, что Биткоин начал оправдывать свое звание сберегательного средства в кризисные моменты. Ситуация с EUR показала, что ФРС и доллар США не всемогущи, и в текущих условиях полностью отказаться от печатного станка невозможно. Кроме того, стало известно, что в США постепенно формируется законодательная база для передачи Украине замороженных российских средств. С репутационной точки зрения у крупных инвесторов появятся большие сомнения касательно возможности хранения капитала в США, что также способно негативно ударить по доллару. Все эти факты открывают двери для Биткоина как относительно независимого и безопасного средства.

Несмотря на открытое окно возможностей, важно понимать, что оно может захлопнуться в любой момент. Биткоин действительно пережил крупнейшее падение и сумел стабилизироваться, а приток инвестиций начал расти. Однако ситуация с EUR доказывает, что политика количественного сокращения от ФРС работает и именно BTC и фондовый рынок будут первыми, кто потеряет ликвидность, когда она возобновится.

Изображение больше не актуально

Помимо этого, на рынке ходит много слухов о возможном повышении ключевой ставки на 100%, несмотря на прохождение пика инфляции. Это связывают с негативными показателями отчетной недели, которая показала, что цена растет на абсолютно все. Стоимость энергоносителей выросла на 41,6%, что является максимумом с 1980 года. Бензин подорожал на 59,9%, а мазут на 98,5%. Цены на продукты питания выросли на 10,4%, а недвижимость подорожала на 5,6%. Базовый индекс потребительских цен, не учитывающий продукты питания и энергию, вырос на 5,9%, что выше прогнозов на уровне 5%.

Изображение больше не актуально

Все эти факторы негативно влияют на Биткоин в среднесрочной перспективе, так как, вероятней всего, именно в июле ФРС максимально ужесточит монетарную политику. Фондовый рынок и крипторынок станут первыми жертвами дальнейшего оттока ликвидности. При этом у Bitcoin сохраняется проблема майнеров. Хешрейт криптовалюты упал почти на 40% от максимума, что указывает на отключение части оборудования майнеров. Помимо снижения себестоимости добычи BTC, здесь важную роль сыграл рост цен на энергоносители, что ставит балансы майнеров под угрозу распродажи.

Изображение больше не актуально

С учетом фундаментальных факторов не стоит ждать затяжного восходящего движения Биткоина. Вероятней всего, нас ждет неудачный ретест или ложный пробой уровня $22,3k, после чего монета вернется к консолидации в рамках диапазона $19k-$22,3k. Несмотря на приток ликвидности, реализовать сильное восходящее движение не удастся, и в текущих условиях это поможет сохранить текущий уровень волатильности и продолжить период консолидации для дальнейшего роста при более благоприятных условиях.

С уважением,
Аналитик ИнстаФорекс
Артем Петренко
© 2007-2025
Мнение аналитика
Актуальность
Аналитик
Артем Петренко
Начать торговать
  • Большая пятерка
    от ИнстаФорекс
    ИнстаФорекс продолжает претворять
    в жизнь ваши самые смелые мечты.
    СТАТЬ УЧАСТНИКОМ

Рекомендованные статьи

Bitcoin. 26 июля. Анализ по системе «Smart money».

Добрый день, уважаемые трейдеры! Биткоин продолжает формирование «бычьей» структуры тренда и с 8 июля вырос на 13000$. На прошлой неделе началось падение котировок, но это падение очень быстро перешло

Григорий Соколов 15:08 2025-07-26 UTC+2

Рекомендации по торговле на рынке криптовалют на 25 июля (американская сессия)

После крупной утренней распродажи в район $115 000 биткоин восстановился и сейчас торгуется по $116 800. Эфир также значительно прибавил в весе. Как я говорил еще утром, по всей видимости

Максим Магдалинин 14:13 2025-07-25 UTC+2

Рекомендации по торговле на рынке криптовалют на 25 июля

Биткоин рухнул, протестировав отметку в $115 000, а вот эфир не испытал таких проблем. Очевидно, что резкая просадка биткоина является ни чем иным, как фиксацией прибыли каким-то крупным игроков

Максим Магдалинин 09:12 2025-07-25 UTC+2

Биткоин постучал в $115 000

Рано или поздно это должно было произойти. Довольно большое количество неудачных попыток закрепиться выше $120 000 привело к тому, что биткоин в моменте рухнул в район $115 000. В целом

Павел Власов 08:55 2025-07-25 UTC+2

Торговые рекомендации по Биткоину (Bitcoin) на 25 июля по системе ICT

Биткоин сформировал очередной флэт на максимумах, чем он грешит в последнее время довольно часто. Коррекции биткоина мы по-прежнему наблюдаем крайне редко. Институциональные участники рынка продолжают скупать биткоин практически по любым

Станислав Полянский 05:41 2025-07-25 UTC+2

Торговые рекомендации по Эфиру (Ethereum) на 25 июля по системе ICT

Эфир продолжает сильное восходящее движение, которое плавно перетекло во флэт на максималках. Уже несколько дней подряд цена стоит на одном месте, как бы показывая, что назревает нисходящая коррекция. Однако, напомним

Станислав Полянский 05:31 2025-07-25 UTC+2

BTC/USD 24 июля. Сформирована первая часть импульса, ждем продолжение бычьего движения

В долгосрочной перспективе по криптовалютной паре BTC/USD может формироваться крупный бычий импульс (1)-(2)-(3)-(4)-(5). Скорее всего, первые четыре части импульсного паттерна полностью завершены. То есть имеются в виду волны (1)-(2)-(3)-(4). Коррекционная

Роман Онегин 17:57 2025-07-24 UTC+2

Bitcoin. 24 июля. Анализ по системе Smart money

Добрый день, уважаемые трейдеры! Биткоин продолжает формирование «бычьей» структуры тренда и с 8 июля вырос на 13000$. На прошлой неделе началось падение котировок, но это падение очень быстро перешло

Григорий Соколов 17:33 2025-07-24 UTC+2

Tether уверенно движется к выходу на рынок США

Биткоин остается в рамках канала $116 500–120 000, демонстрируя достаточно хорошую волатильность. Эфир же чувствует себя намного хуже после того, как притоки в спотовые ETF в последние дни сократились

Павел Власов 09:06 2025-07-24 UTC+2

Рекомендации по торговле на рынке криптовалют на 24 июля

Биткоин вновь попытался пробиться выше $119 000 и вновь потерпел неудачу, направившись сегодня в район $117 000. Эфир и вовсе откатился за отметку в $3600 и сейчас направляется в район

Максим Магдалинин 08:58 2025-07-24 UTC+2
Сейчас не можете говорить по телефону?
Задайте Ваш вопрос в чате.
Обратный звонок
 

Dear visitor,

Your IP address shows that you are currently located in the USA. If you are a resident of the United States, you are prohibited from using the services of InstaFintech Group including online trading, online transfers, deposit/withdrawal of funds, etc.

If you think you are seeing this message by mistake and your location is not the US, kindly proceed to the website. Otherwise, you must leave the website in order to comply with government restrictions.

Why does your IP address show your location as the USA?

  • - you are using a VPN provided by a hosting company based in the United States;
  • - your IP does not have proper WHOIS records;
  • - an error occurred in the WHOIS geolocation database.

Please confirm whether you are a US resident or not by clicking the relevant button below. If you choose the wrong option, being a US resident, you will not be able to open an account with InstaForex anyway.

We are sorry for any inconvenience caused by this message.